Rizikos kapitalo srityje, kuri yra esminis inovacijų ir startuolių augimo variklis, jau seniai dominuoja JAV įsikūrusios įmonės. Šios įmonės tradiciškai pirmauja finansuodamos naujas technologijas ir žlugdančius verslus visame pasaulyje. Tačiau naujausias HEC Paris-Dow Jones rizikos kapitalo veiklos reitingas – tyrimas, kuriame vertinamos didžiausią našumą turinčios rizikos kapitalo įmonės pasaulyje, atskleidžia dramatišką šio kraštovaizdžio pokytį.
Svarbiu Europos rizikos kapitalo etapu Liuksemburge įsikūręs Earlybird Digital East Fund užėmė aukščiausią vietą 2023 m. HEC Paris-Dow Jones rizikos kapitalo veiklos reitinge, o tai yra pirmas kartas, kai Europos įmonė užsitikrino lyderio poziciją. Trečiasis prestižinio reitingo leidimas, kuriam vadovauja profesorius Oliveris Gottschalg iš HEC Paris, atskleidžia besikeičiančią pasaulinę rizikos kapitalo aplinką, o ne JAV įmonės dabar užima devynias iš dešimties geriausių pozicijų, o tai rodo augančią pasaulinę konkurenciją šiame sektoriuje.
Šiame tyrime buvo vertinamos įmonės, kurios 2010–2019 m. pritraukė daugiau nei 100 mln. USD iš visų savo rizikos kapitalo fondų. Šis griežtas metodas suteikia išsamų vaizdą apie geriausiai veikiančias įmones visame pasaulyje, atskleidžiant pagrindinius veikėjus, skatinančius inovacijas ir startuolių augimą visame pasaulyje.
Pasaulinė konkurencija stiprėja
Per pastaruosius du dešimtmečius Europos technologijų srityje įvyko seisminis poslinkis, 2019–2022 m. unikalių aktyvių investuotojų skaičius padvigubėjo, o iš pašalinių asmenų tapo pasauliniu varžovu. „EU-Startups“ mes atidžiai stebėjome šią transformaciją ir stebėjome savaitinius finansavimo ciklus visoje Europoje. Mūsų duomenys taip pat parodė, kaip Europos rizikos kapitalas brendo bėgant metams ir aiškiai išaugo finansavimo ciklai.
Earlybird Digital East Fund, kaip geriausiai veikiančios įmonės, atsiradimas pabrėžia didėjantį Europos rizikos kapitalo svarbą. Žinomas dėl savo ankstyvų investicijų į Rumunijos technologijų vienaragį UiPath, „Earlybird“ pakilimas į viršų rodo Europos startuolių ekosistemos brendimą ir jos gebėjimą konkuruoti su pasauliniais lyderiais. Šiais metais „Digital East Fund“ pasuks savarankišku keliu, nutraukdamas ryšius su Berlyne įsikūrusia „Earlybird“.
Tarp kitų žymių įmonių penketuke yra Australijos „Blackbird“ antroje vietoje ir Honkongo „MindWorks Capital“ trečioje vietoje, dar labiau pabrėžiant vis labiau tarptautinį rizikos kapitalo kraštovaizdžio pobūdį.
Profesorius Gottschalg apmąstė šios permainos reikšmę, sakydamas:Tai, kad Europos rizikos kapitalo fondas yra viršūnėje, rodo svarbius pasaulinės rizikos kapitalo pokyčius. Tai atspindi naujovėmis grindžiamos Europos ekonomikos stiprybę ir didėjantį jos poveikį pasaulinėms rinkoms.
10 geriausių atlikėjų
Reitingas rodo, kad pasaulinis rizikos kapitalas plečiasi, o aukščiausias gretas papildo Australijos, Austrijos, Kinijos, Danijos ir Jungtinės Karalystės įmonės. Tik viena JAV įmonė „Visionary Venture Fund“ pateko į 10 geriausių, o tai visiškai prieštarauja praėjusių metų reitingams, kuriuose dominavo šešios JAV įmonės.
„Nuostabu, kad tik vienas JAV įsikūręs VC pateko į geriausių 10“ pažymėjo Gottschalg. „Šis pasaulinis diversifikavimas rodo, kad investuotojai gali išsiplėsti, ypač besivystančiose rinkose.
Tokių firmų kaip Medicxi Ventures ir Heartcore Capital buvimas rodo augančią Europos rizikos kapitalo įmonių įtaką remiant sparčiai augančias įmones. Europos įmonės, ypač technologijų ir sveikatos priežiūros sektoriuose, rodo gerus rezultatus, atspindinčius regiono inovacinį pajėgumą.
Žvilgsnis į priekį
Nors JAV įmonės, tokios kaip „Visionary Venture Fund“, „NEXT Investors“ ir „G Squared“, ir toliau vaidina vaidmenį geriausių dvidešimtuke, bendras reitingas demonstruoja labiau subalansuotą pasaulinę investicijų aplinką. Azijos, Europos ir Australijos įmonės pirmauja, o Kinijos įmonės daro didelę pažangą vartojimo prekių sektoriuje.
„Konkurencija stiprėja, todėl tikimės, kad iš šių skirtingų regionų atsiras dar daugiau naujovių ir sparčiai augančių įmonių. Gottschalg padarė išvadą, pabrėždamas augančią tarptautinių žaidėjų reikšmę formuojant rizikos kapitalo ateitį.
Šių metų reitingas parodo vis labiau konkurencingą ir įvairėjančią rizikos kapitalo aplinką, kurioje besivystančios rinkos ir tarptautinės įmonės imasi iššūkį tradicinių JAV galiūnų dominavimui. Kadangi rizikos kapitalo ekosistema ir toliau vystosi, investuotojai visame pasaulyje atidžiai stebės, kaip šios tendencijos vystysis.
Sekite visus finansavimo etapus Europoje
Europos rizikos kapitalo aplinka sparčiai vystosi, todėl labai svarbu neatsilikti nuo naujausių finansavimo tendencijų. Su mūsų Klubo narystė, galite pasiekti išskirtines savaitines ataskaitas, kuriose pateikiami svarbiausi finansavimo etapai visoje Europoje ir daugybė kitų privilegijų. Nesvarbu, ar esate investuotojas, ar startuolių entuziastas, mūsų išsamios įžvalgos padės naršyti ir pasinaudoti augančia Europos startuolių ekosistema. Nepraleiskite progos – prisijunkite prie mūsų klubo šiandien, kad būtumėte informuoti ir įkvėpti.